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2004~2019 年，我國環(huán)保產(chǎn)業(yè)營收總額由606億元增加到約1.78萬億元左右，增長了29倍，年均增長率達25.5%，可見，我國環(huán)保產(chǎn)業(yè)一直保持著快速增長態(tài)勢。
“十三五”期間，我國環(huán)保產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)快速優(yōu)化，環(huán)境服務(wù)收入超過環(huán)境保護產(chǎn)品生產(chǎn)收入，2019 年環(huán)境服務(wù)收入在所有環(huán)保業(yè)務(wù)營業(yè)收入中的占比約59%。灼策咨詢分析，2020年，我國環(huán)保產(chǎn)業(yè)可能出現(xiàn)負增長，產(chǎn)值在 1.6~2 萬億元之間，但 2021 年有望突破 2 萬億元，2025年有望達到 3萬億元。
“十四五”時期，我國固廢處置產(chǎn)業(yè)發(fā)展將進入更高發(fā)展階段
環(huán)保產(chǎn)業(yè)主要覆蓋固體廢物處理處置與資源化、水污染防治、大氣污染防治、土壤修復(fù)、環(huán)境監(jiān)測等領(lǐng)域。
生態(tài)環(huán)境部發(fā)布的《2020中國環(huán)保產(chǎn)業(yè)發(fā)展狀況報告》顯示，2019年固廢處置領(lǐng)域?qū)崿F(xiàn)營收6591.7億元、營業(yè)利潤698.3億元，兩者占比均位居環(huán)保各細分領(lǐng)域第一位，分別為41.1%和46.7%。對此，灼策咨詢預(yù)測，2025年我國固廢處置行業(yè)產(chǎn)值將達到1.3萬億元。
據(jù)《2020全國大、中城市固體廢物污染環(huán)境防治年報》，2019年，196個大、中城市一般工業(yè)固體廢物產(chǎn)生量為13.8億噸，工業(yè)危險廢物產(chǎn)生量為4498.9萬噸，醫(yī)療廢物產(chǎn)生量為84.3萬噸，城市生活垃圾產(chǎn)生量為2.4億噸。一般工業(yè)固廢在固廢處置領(lǐng)域占比最大，增長總量有所波動；隨著中國城市化的推進，生活垃圾產(chǎn)生量仍在增加；工業(yè)危廢總量得到有效控制。我國2015-2019年大、中城市各類固廢產(chǎn)量如圖1所示。
按照國際固廢處理行業(yè)的發(fā)展經(jīng)驗，固廢處理行業(yè)分為以垃圾收集為主的萌芽階段，以污染物無害化處理為主的快速發(fā)展階段，以污染物減量化處置為主的規(guī)范發(fā)展階段，以循環(huán)再生為主的成熟階段。歐美日等發(fā)達國家的固廢處置在2010年左右已進入成熟期，我國固體廢棄物總量還在增長，行業(yè)集中度不高，資源化利用率還有待提升，固廢處置還處于規(guī)范發(fā)展階段。
2020年9月1日，《中華人民共和國固體廢物污染環(huán)境防治法》起施行,其對對垃圾分類、危險廢物污染防治、過度包裝和塑料污染治理力度等內(nèi)容做出了明確規(guī)定，對社會普遍關(guān)心的生活垃圾、醫(yī)療廢棄物和建筑垃圾等做出了更嚴格的要求。
隨著固廢處置相關(guān)法律的健全和執(zhí)行，“十四五”時期，我國固廢處置的減量化和循環(huán)利用將加速推進。在政策利好的背景下，我國固廢處置產(chǎn)業(yè)規(guī)模將進一步擴大、產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)將得到不斷升級、產(chǎn)業(yè)發(fā)展將進入更高階段。
我國固廢處置主要細分行業(yè)發(fā)展現(xiàn)狀及特點
一般工業(yè)固廢總量巨大，綜合利用市場有很大提升空間
我國主要固體廢棄物中，一般工業(yè)固體廢棄物產(chǎn)生量最大。一般工業(yè)固體廢物，系指在工業(yè)生產(chǎn)活動中產(chǎn)生的除危險廢物之外的工業(yè)固體廢物。據(jù)《2016—2019年全國生態(tài)環(huán)境統(tǒng)計公報》，全國一般工業(yè)固體廢物產(chǎn)生量逐年上升，由2016年37.1億噸上升為2019年44.1億噸，上升了18.7%；一般工業(yè)固體廢物綜合利用量、處置量總體上升，2016 年分別為 21.1、8.5 億噸，2019 年分別為 23.2、11 億噸。
灼策咨詢預(yù)測，預(yù)計2020年全國一般工業(yè)固體廢物產(chǎn)量至少達47.7億噸，2025年超70億噸。
據(jù)《年報》，2019年，196個大中城市一般固體廢物產(chǎn)生量為13.8億噸。其中，綜合利用量為8.5億噸，占比達55.9%；處置量3.1億噸（20.4%），貯存量3.6億噸（23.6%），如下圖所示。綜合利用是處理一般工業(yè)固體廢物的主要途徑，但貯存等處理固廢總量仍非常巨大，且處置與利用難度較大。
一般工業(yè)固體廢物的產(chǎn)量集中在煤電、礦業(yè)等產(chǎn)業(yè)聚集的區(qū)域?！赌陥蟆凤@示，2019年產(chǎn)生量最大的城市是四川省攀枝花市，產(chǎn)生量為6284萬噸，其次是遼寧省遼陽市，產(chǎn)生量為5038萬噸，廣西壯族自治區(qū)百色市為4197萬噸。前10位城市產(chǎn)生量為3.7億噸，占全部信息發(fā)布城市產(chǎn)生總量的26.8%。一般工業(yè)固體廢物產(chǎn)生量排在前三位的省為陜西、山東、江蘇。
當前，工業(yè)固廢綜合利用工作已取得較大進展，但綜合利用水平還有待進一步提升?！秶鴦?wù)院關(guān)于印發(fā)“十三五”生態(tài)環(huán)境保護規(guī)劃的通知》提出，到2020年，全國工業(yè)固體廢物綜合利用率提高到73%，實際情況距離此目標還有相當大的差距。
《中華人民共和國國民經(jīng)濟與社會發(fā)展第十四個五年規(guī)劃和2035年遠景目標綱要》（以下簡稱“十四五”規(guī)劃綱要）第三十九章第二節(jié)“構(gòu)建資源循環(huán)利用體系” 提出，壯大節(jié)能環(huán)保、清潔生產(chǎn)、清潔能源、生態(tài)環(huán)境、綠色服務(wù)等產(chǎn)業(yè)……這將對一般工業(yè)固體廢物行業(yè)的發(fā)展產(chǎn)生深遠影響。
工業(yè)危險廢棄物總量仍會提升，綜合利用及處置設(shè)施以主要產(chǎn)業(yè)基地為重點布局
2014-2018年，我國196個大、中城市工業(yè)危廢產(chǎn)量持續(xù)上升，綜合利用量和處置量增幅不大；2019年產(chǎn)生量有所回落，為4498.9萬噸，綜合利用量為2491.8萬噸，處置量2027.8萬噸，貯存量756.1萬噸，歷年貯存量持續(xù)上升。
我國是全球重要的石油化工市場，根據(jù)灼策咨詢分析，未來我國的化工產(chǎn)值有望達到全球50%的市場份額，若化工產(chǎn)業(yè)生產(chǎn)工藝與核心技術(shù)得不到優(yōu)化提升，工業(yè)危險廢物總量仍會上升。
工業(yè)危廢主要產(chǎn)生在東部工業(yè)經(jīng)濟發(fā)達地區(qū)。2019年產(chǎn)量最大的城市是山東省煙臺市，產(chǎn)生量為294.3萬噸，其次是四川省攀枝花市（200.2萬噸）、江蘇省蘇州市（161.8萬噸）。前10位城市產(chǎn)生量為1409.6萬噸，占全部發(fā)布信息的城市總量的31.3%。工業(yè)危險廢物產(chǎn)生量排在前三位的省是山東、江蘇、浙江。
工業(yè)危廢是危廢處理行業(yè)的最主要組成部分，其經(jīng)營規(guī)模、發(fā)展態(tài)勢、商業(yè)模式直接反映了我國危廢處理行業(yè)的狀況。危廢處理的商業(yè)模式既不屬于PPP領(lǐng)域也非特許經(jīng)營領(lǐng)域，而是純市場化的商業(yè)行為。
我國危廢處理行業(yè)的經(jīng)營規(guī)模在逐年增長，據(jù)《年報》，截至2019年底，全國危險廢物許可證持證單位共4195個，同比增長30.3%。其核準收集和利用處置能力達到12896萬噸/年（含單獨收集能力1826萬噸/年）；2019年度實際收集和利用處置量為3558萬噸（含單獨收集81萬噸）。與2006年相比，2019年危險廢物持證單位核準收集和利用處置能力、危險廢物實際收集和利用處置量分別增長1709%和1098%。
在實際處置方式中，危廢利用量最大，占比71%。焚燒占比7.10%，填埋占比6.13%，水泥窯協(xié)同處置占比5.15%。近年來，水泥窯協(xié)同處置工藝的利用得到了顯著增長，未來存在著較大的增長空間。
據(jù)預(yù)測，2020年全國危廢資源化市場利用空間將達635億元，無害化處置市場空間達866億元，兩者合計超1500億元。到2030年，市場利用與無害化處置分別達到1034億和1410億元，兩者合計超2440億元。國家“十四五”規(guī)劃提出以主要產(chǎn)業(yè)基地為重點布局危險廢棄物集中利用處置設(shè)施，這將帶動危廢利用與處置設(shè)施在主要產(chǎn)業(yè)基地的布局。
醫(yī)療廢物以焚燒為主，未來機會集中于地級市醫(yī)廢設(shè)施與縣域收集轉(zhuǎn)運處置體系
隨著國內(nèi)醫(yī)學(xué)科學(xué)技術(shù)的發(fā)展，一次性醫(yī)療用品的種類和數(shù)量迅速增加，導(dǎo)致我國醫(yī)療廢物的產(chǎn)生量也呈穩(wěn)步上升趨勢。2019年重點城市及模范城市的醫(yī)療廢物產(chǎn)生量為64.6萬噸。2015-2019年中國重點城市及模范城市的醫(yī)療廢物產(chǎn)生量增長逐年減緩。
醫(yī)廢產(chǎn)生量集中在醫(yī)療資源較集中的省會城市。2019年，196個大、中城市醫(yī)療廢物產(chǎn)生量最大的是上海市，產(chǎn)生量為5.57萬噸，其次是北京、廣州、杭州和成都，產(chǎn)生量分別為4.28萬噸、2.73萬噸、2.70萬噸和2.52萬噸。前10位城市產(chǎn)生的醫(yī)療廢物總量為27.7萬噸，占全部196個信息發(fā)布城市產(chǎn)生總量的32.9%。醫(yī)療廢物產(chǎn)生量排在前三位的省是廣東、四川、浙江。
我國醫(yī)療危廢處理方法包括焚燒和非焚燒兩大類。焚燒類包括焚燒爐（爐排爐、回轉(zhuǎn)窯、流化床、熱解式）、等離子體、電弧爐處理；非焚燒類包括高壓蒸汽、化學(xué)處理、微波處理和衛(wèi)生填埋。不同技術(shù)處理醫(yī)療垃圾的難點不同。非焚燒法的難點在于要真正做到對醫(yī)療垃圾徹底消毒，焚燒法的難點在于要確保焚燒煙氣污染物的達標排放。目前，國內(nèi)市場普遍選擇以焚燒為主的技術(shù)路線。
生態(tài)環(huán)境部數(shù)據(jù)顯示，2019年，我國醫(yī)療廢物處置許可證數(shù)量為442份，同比增長8.6%；醫(yī)療廢物持證單位實際處置量為118萬噸，同比增長20.4%。隨著醫(yī)療廢物處理的完善和不斷規(guī)范，醫(yī)療廢物市場規(guī)模將不斷擴大。
據(jù)生態(tài)環(huán)境部統(tǒng)計，2020年中國醫(yī)療廢物處理行業(yè)市場規(guī)模達66.8億元，同比增長15%。“十四五”規(guī)劃綱要提出，要加快建設(shè)地級及以上城市醫(yī)療廢棄物集中處理設(shè)施，健全縣域醫(yī)療廢棄物收集轉(zhuǎn)運處置體系。這一要求的落實將推動新一輪醫(yī)廢處置基礎(chǔ)設(shè)施的投資與運營機會，醫(yī)廢處置企業(yè)應(yīng)重點關(guān)注地級市及縣域醫(yī)廢處置行業(yè)的發(fā)展機遇，通過自身投資、建設(shè)、運營能力的打造贏得發(fā)展機遇。
生活垃圾焚燒處理市場增速將減緩，中西部多數(shù)區(qū)域?qū)⒂瓉碜詈笸顿Y增長黃金期
據(jù)國家統(tǒng)計局數(shù)據(jù)，2019年我國城鎮(zhèn)常住人口84843萬人，常住人口城鎮(zhèn)化率達60.6%。上海以88.3%的城鎮(zhèn)化率位居第一，北京、天津位列二三位；廣東、江蘇、浙江三大經(jīng)濟強省位列第二梯隊，城鎮(zhèn)化率均超70%?！笆奈濉币?guī)劃指出，計劃到2025年我國城鎮(zhèn)化率達到65%。隨著我國城鎮(zhèn)化進程的加速，城鎮(zhèn)規(guī)模和人口數(shù)量急劇膨脹，城市垃圾產(chǎn)生量仍會大幅增加，“垃圾圍城”已給眾多地方政府的城市管理工作帶來巨大壓力。
據(jù)統(tǒng)計，全國城市生活垃圾清運量持續(xù)增長，2019年達2.4億噸，按近四年平均6%左右的增速計算，預(yù)測2020年達2.6億噸，2025年達3.4億噸。
2019年，全國城市生活垃圾無害化處理廠數(shù)達1183座，焚燒無害化處理量達1.22億噸，填埋無害化處理量為1.09億噸。垃圾焚燒發(fā)電、垃圾衛(wèi)生填埋等固廢處理行業(yè)的細分領(lǐng)域市場逐漸走熱，吸引著越來越多的企業(yè)參與?！笆濉逼陂g，全國城鎮(zhèn)生活垃圾無害化處理建設(shè)總投資約2518.4億元，其中無害化處理設(shè)施建設(shè)投資1699.3億元，占投資總額的67.48%。目前，全國城市生活垃圾無害化處理率已達99%，垃圾無害化處理能力趨于飽和。
生活垃圾無害化處理的方式常見為衛(wèi)生填埋和焚燒兩種，近十年來，衛(wèi)生填埋占無害化總量比例繼續(xù)保持逐年降低的趨勢，填埋占比從2016年的60%下降至2019年的45%；垃圾焚燒呈逐年上升趨勢，2019年焚燒處理量首次超過填埋，占比達51%，這歸因于垃圾焚燒發(fā)電的逐步發(fā)展，不僅可以利用垃圾的燃燒發(fā)電來獲得利益，還有國家相關(guān)的垃圾發(fā)電補貼以及處理費補貼。
但垃圾焚燒發(fā)電的缺點在于初期投資、運營成本高，適宜建設(shè)焚燒廠的土地資源十分寶貴，且垃圾熱值較高城市有限。隨著城鎮(zhèn)化率的攀升，一些城市的垃圾焚燒市場處理能力已接近飽和，生活垃圾焚燒處理增長空間十分有限。
以浙江省為例，2018年底，全省生活垃圾無害化處理能力為8.09萬噸/日，焚燒處理比例為65%，焚燒處理已成為浙江生活垃圾處理的主要方式。
根據(jù)灼策咨詢統(tǒng)計分析，到2020年浙江省生活垃圾日均清運量將超過7.04萬噸/日，到2030年將達到約7.31萬噸/日，生活垃圾處理能力需求的不斷擴大，需提前規(guī)劃布局生活垃圾焚燒處理設(shè)施。為提升浙江全省生活垃圾處置能力，浙江制定了詳細的生活垃圾焚燒發(fā)電項目規(guī)劃，規(guī)劃明確在2019～2020年，浙江全省共實施24個生活垃圾焚燒發(fā)電項目，總投資119.4億元，新增生活垃圾處理能力1.57萬噸/日，裝機規(guī)模510兆瓦。但在2021～2030年，全省共實施13個生活垃圾焚燒發(fā)電項目，總投資約為47億元，新增生活垃圾處理能力0.74萬噸/日以上?？梢?，浙江省生活垃圾焚燒發(fā)電項目的黃金期已過。
通過分析浙江的經(jīng)驗，灼策咨詢認為， “十四五”時期，可能是其他?。▍^(qū)、市）生活垃圾焚燒發(fā)電項目的最后黃金期。集垃圾處理處置設(shè)施和監(jiān)測監(jiān)管能力于一體的環(huán)境基礎(chǔ)設(shè)施體系，建制鎮(zhèn)和鄉(xiāng)村環(huán)境基礎(chǔ)設(shè)施網(wǎng)絡(luò)，污泥集中焚燒無害化處理，分類投放、分類收集、分類運輸、分類處理的生活垃圾處理系統(tǒng)，城市廢舊物品回收分揀體系等與生活垃圾處理相關(guān)的業(yè)務(wù)，將贏得發(fā)展機遇。
固廢處置行業(yè)將進入量時代的競爭
中國固廢處置行業(yè)將整體進入成熟期
我國固廢處置行業(yè)起步較晚，固體廢物處理處置及資源化技術(shù)發(fā)展參差不齊。生活垃圾處理處置技術(shù)基本成熟，特別是大規(guī)模垃圾焚燒發(fā)電技術(shù)已經(jīng)達到國際領(lǐng)先水平。
“十三五”時期，多地垃圾焚燒發(fā)電基礎(chǔ)設(shè)施的大規(guī)模投資落地，生活垃圾焚燒市場的增長已經(jīng)開始趨于平緩。“十四五”時期，我國快推進“無廢城市”建設(shè)，推動生活垃圾源頭減量和資源化利用，生活垃圾處置行業(yè)將進入成熟期。一般工業(yè)固廢處置行業(yè)市場空間巨大，尚處于成長期的早期階段，有較大的發(fā)展機會。
目前，工業(yè)危廢處置行業(yè)處于成長期的中期，面臨著綜合利用效率低、區(qū)域發(fā)展不平衡等突出問題，隨著各地安全環(huán)保政策的強力執(zhí)行，工業(yè)危廢處置領(lǐng)域投資加大，“十四五”期間，工業(yè)危廢處置有望進入成熟期。
在醫(yī)療危廢處置領(lǐng)域，長期以來，我國對醫(yī)療廢棄物的重視程度還不夠，集中處置設(shè)施建設(shè)嚴重滯后，大部分危險廢物處于低水平綜合利用、簡單貯存或直接排放狀態(tài)，并未得到規(guī)范處理。新冠肺炎疫情發(fā)生后，各地醫(yī)療危廢處置設(shè)施與收集轉(zhuǎn)運體系在加速建設(shè)，預(yù)計在“十四五”期間醫(yī)廢處置將走向成熟。
固廢處置行業(yè)集中度將進一步提升
全球固廢處置領(lǐng)域先行者美國WM 公司2018年共經(jīng)營 252 個垃圾填埋場（北美最大的垃圾填埋場網(wǎng)絡(luò)）、314 個轉(zhuǎn)運站，2018 年垃圾處理量高達1.17 億噸，實現(xiàn)營業(yè)收入149.14 億美元，凈利潤為19.25億美元。而中國最大的固廢處置企業(yè)光大環(huán)境2018年只有272億港幣營收，同期凈利潤為52.7億港幣。
灼策咨詢認為，我國固廢處置行業(yè)較為分散，行業(yè)龍頭企業(yè)數(shù)量不多，規(guī)模體量不大，隨著區(qū)域一體化的推進，在資本、技術(shù)、管理與運營等方面擁有優(yōu)勢的企業(yè)將贏得新的發(fā)展空間，推動行業(yè)整合，我國固廢處置行業(yè)集中度將得到提升。
集中化一體化處置將是我國固廢處置行業(yè)的主要發(fā)展趨勢
以瀚藍環(huán)境等企業(yè)為代表的企業(yè)在固廢處理領(lǐng)域，已形成從垃圾分類、環(huán)衛(wèi)清掃、垃圾收轉(zhuǎn)運、焚燒發(fā)電、衛(wèi)生填埋、滲濾液處理到飛灰處理，從源頭到終端治理的縱向產(chǎn)業(yè)鏈優(yōu)勢，也形成了覆蓋市政垃圾（生活垃圾、餐廚垃圾、污泥等）、工業(yè)垃圾、農(nóng)業(yè)垃圾等覆蓋全污染源的橫向協(xié)同一體化產(chǎn)業(yè)鏈。具備對標“無廢城市”建設(shè)、提供固廢處理全產(chǎn)業(yè)鏈綜合服務(wù)的能力。
灼策咨詢認為集中化一體化處置是我國固廢處置行業(yè)的主要發(fā)展趨勢，集中化一體化處置與全域綜合治理理念相吻合，能夠從根本上提升固廢處置的效果。固廢處置企業(yè)應(yīng)該提升固廢處置全產(chǎn)業(yè)鏈服務(wù)能力。
管理、技術(shù)、運營、資本將是固廢處置企業(yè)贏得競爭的關(guān)鍵
隨著固廢處置相關(guān)的法律法規(guī)等政策的完善，大量固廢收集轉(zhuǎn)運與處置基礎(chǔ)設(shè)施的投資實施，“十四五”時期，我國固廢處置行業(yè)將從增量時代進入存量時代，固廢處置企業(yè)的競爭正式進入存量時代的競爭。
灼策咨詢認為固廢處置企業(yè)首先要制定清晰的戰(zhàn)略并完善管理體系。“十四五”時期我國固廢處置行業(yè)整體將進入成熟期，優(yōu)質(zhì)的增量項目有限，行業(yè)集中度提升、集中化一體化運營也是行業(yè)的發(fā)展要求。固廢處置企業(yè)只有明晰了自身發(fā)展戰(zhàn)略，在新一輪行業(yè)整合中才可能存活并贏得擴展自身的機會。管理是企業(yè)經(jīng)營成敗的關(guān)鍵，多數(shù)固廢處置企業(yè)在增量時代忙于新項目的拓展、融資與項目建設(shè)，而疏于管理，建議應(yīng)盡快補齊管理的短板。
一般工業(yè)固廢處置、工業(yè)危廢與醫(yī)廢處置方面仍然存在著機會，特別是一般工業(yè)固廢處置市場巨大，但這些領(lǐng)域的關(guān)鍵是技術(shù)。環(huán)保企業(yè)應(yīng)以技術(shù)為核心發(fā)展成為技術(shù)驅(qū)動型企業(yè)，固廢處置企業(yè)應(yīng)通過引進尖端人才、與高?？蒲性核献鳎嵘鉀Q固廢的綜合能力，特別是加強固廢處置與綜合利用的協(xié)同能力，從而提升項目的綜合效益。
近年來，以固廢處置為主業(yè)的環(huán)保企業(yè)已經(jīng)積累了大量的環(huán)保資產(chǎn)與項目，如何高效運營固廢處置項目是企業(yè)面臨的突出問題。因此，灼策咨詢建議， “十四五”期間，環(huán)保企業(yè)應(yīng)通過數(shù)字化手段提升公司及項目的整合運營效率，上海環(huán)境、北控水務(wù)、粵海水務(wù)等環(huán)保企業(yè)在數(shù)字化轉(zhuǎn)型方面積累了豐富的經(jīng)驗，固廢處置企業(yè)應(yīng)對標學(xué)習(xí)。企業(yè)要積極制定數(shù)字化轉(zhuǎn)型規(guī)劃，在“整體規(guī)劃、分步實施”的原則上有序推進數(shù)字化工作。
灼策咨詢認為，固廢處置行業(yè)的集中度會進一步提升，資本是推動行業(yè)集中度提升的關(guān)鍵要素，以固廢處置為主業(yè)的環(huán)保企業(yè)要積極擁抱資本市場，通過資本市場完善自身產(chǎn)業(yè)鏈，提升固廢綜合處置與服務(wù)能力，有條件的企業(yè)可以擴大跨區(qū)域經(jīng)營的步伐，通過企業(yè)或項目整合提升規(guī)模效應(yīng)，提升綜合能力。
“十四五”期間，我國固廢處置行業(yè)發(fā)展?jié)摿薮?，環(huán)保企業(yè)要想成為全能選手，只有全面提升管理、技術(shù)、運營、資本等方面的能力，才能贏得競爭與發(fā)展。
